解析2020年裝配式建筑行業(yè)報告
搭乘裝配式發(fā)展快車道，PC 構件迎來發(fā)展新機遇，當前預制混凝土（PC）是裝配式建筑的主要結構：
裝配式建筑與傳統(tǒng)現(xiàn)場作業(yè)方式存在替代關系，2019 年 65%的新開工裝配式建筑為 PC 結構。裝配式建筑以部件預制化為核心，采用系統(tǒng)化設計、模塊化拆分、工廠制造和現(xiàn)場裝配的建造流程，裝配式建筑強調的是施工技術手段創(chuàng)新，即采用裝配式（施工裝配化）而非傳統(tǒng)的現(xiàn)澆、濕作業(yè)為主的建造方式。目前我國裝配式建筑仍以預制混凝土（PC）為主，在住建部披露的 2019 年新開工的裝配式建筑中，預制混凝土（PC）結構占比為 65%。
預制混凝土類構件大致可分為樓板、剪力墻結構的墻板、樓梯、框架結構的柱梁及剪力墻結構的連梁、外掛墻板和陽臺板、飄窗等其他異型構件這六大類。預制樓板通常包括疊合樓板、實心樓板、預應力空心樓板、預應力肋板等，樓梯是最常用的也是性價比較高的預制構件之一，剪力墻結構的墻板是建筑結構主體構件，其豎向的連接方式 一般采用灌漿套筒連接，橫向連接多采用后澆混凝土，相比較樓梯和樓板，剪力墻結構的墻板制作和安裝都要復雜很多，按其構造形式可分為實心墻板、夾芯保溫墻板和雙面疊合墻板等，外掛墻板是用于框架和筒體結構的非結構墻板，一般用螺栓與主體結構連接，可做成裝飾一體化板或裝飾保溫一體化板。
從生產環(huán)節(jié)來看，預制 PC 構件的完成制作過程通常分為：脫模、模具組裝、預埋件、用料、后處理、入窯、蒸養(yǎng)等步驟，不同的工序之間耗用的時間差異較大。
20-25 年裝配式建筑繼續(xù)保持較快發(fā)展，PC 結構仍是發(fā)展主流：
我們預計 2025 年裝配式新建建筑面積約 11 億平方米，20-25 年 CAGR+17.6%，裝配式建筑仍有望保持較快的增速。根據住建部數據，19 年我國新建裝配式建筑面積約 4.18 億 平方米，同比增長 44.64%，新建裝配式建筑面積占新建建筑面積的比例約 13.4%，占比較18 年提升 3.4pct，2016 年國務院辦公廳印發(fā)《關于大力發(fā)展裝配式建筑的指導意見》， 提出“用 10 年左右時間裝配式建筑占新建建筑比例達到 30%”的定量要求，2017 年《“十 三五”裝配式建筑行動方案》出臺，方案規(guī)定：到 2020 年全國裝配式建筑占新建建筑的 比例達到 15%以上，《關于促進建筑業(yè)持續(xù)健康發(fā)展的意見》中要求：到 2025 年 裝配式建筑占新建建筑的比例要達到 30%。
展望 2025 年，我們認為政策推動疊加成本劣勢，推動裝配式建筑仍處于快速發(fā)展階段， 且主流仍以 PC 結構為主：
從政策推動來看，根據國辦發(fā)《關于促進建筑業(yè)持續(xù)健康發(fā)展的意見》中要求，到 2025 年新建裝配式建筑占新建建筑的比例要達到 30%，地區(qū)層面要求對于裝配式住宅的要求明顯更高，20-25 年裝配式建筑仍有望處于一個快速發(fā)展的黃金時期，而 PC 作為一種主要的結構類型，20-25 年仍有望保持較高的占比。
分區(qū)域來看，當前上海裝配化率水平最高，浙江、湖南等地裝配式建筑發(fā)展領先，區(qū)域之 間的差距較為明顯。從政策重點推進和積極鼓勵推進的地區(qū)發(fā)展來看，區(qū)域經濟發(fā)展程度、 政策措施支持力度以及相關產業(yè)配套完善程度決定了裝配式建筑發(fā)展水平。根據住建部數 據，2017-2019 年，重點推進地區(qū)（京津冀、長三角、珠三角三大城市群）新開工裝配式 建 筑 面 積 分 別 為 0.75/1.35/1.97 億 m2， 占 全 國 新 開 工 建 筑 面 積 的 比 例 分 別 為 47.2%/46.8%/47.1%。19 年末上海的新建建筑中裝配式建筑占比最高，已達到 86.4%的 水平，北京、湖南、浙江的占比均超過 25%，分別達到 26.9%/26.0%/25.1%，江蘇、天 津、江西等地占比則超過 20%。
